Фінансові індикатори
Страх і жадібність
42 Страх
S&P 500
7,718.60 -0.38%
Ф'ючерс S&P 500
7,715.00 -0.51%
Dow Jones
53,414.25 -0.51%
Nasdaq Composite
26,506.99 -0.29%
Nasdaq 100
29,544.15 +0.21%
Ф'ючерс Nasdaq 100
29,527.00 +0.01%
Russell 2000
2,975.65 +0.25%
VIX
14.53 +1.47%
DAX
26,046.40 +0.17%
FTSE 100
10,831.09 0.00%
Euro Stoxx 50
6,392.93 +0.16%
Nikkei 225
65,020.94 +1.26%
Оновлено
00:00
Probability ITM & Probability of Touch
Опис
Probability ITM — ймовірність того, що опціон експірує «у грошах»; вона приблизно дорівнює його дельті. Probability of Touch — ймовірність того, що ціна хоча б один раз торкнеться страйку до експірації; вона приблизно вдвічі більша.
Формула
Probability ITM ≈ |Дельта|
Probability of Touch ≈ 2 × Probability ITM
Інтерпретація
- Ціна значно частіше торкається рівня, ніж закривається за ним — це ключова інтуїція для продавців опціонів.
- Probability of Touch важлива для тих, хто керує позицією активно та закриває її при досягненні страйку.
- Обидві метрики виводяться з ринкових цін і вже враховують поточну волатильність.
Застосування
- Реалістична оцінка того, як часто доведеться керувати позицією.
- Вибір страйків із урахуванням не лише експірації, а й шляху ціни.
- Планування рівнів стоп-лоссу та роллінгу заздалегідь.
Приклад
Проданий Call має дельту 0.16.
• Ймовірність експірації ITM ≈ 16%
• Ймовірність торкання страйку ≈ 32%
Тобто приблизно в кожній третій угоді позиція «перевірятиме» ваш страйк на міцність.
💡 Потрібні розширені дані та Fair Value? InvestingPro надає повний доступ до професійної аналітики — за цим посиланням отримаєте знижку 15%.
Це афілійоване посилання. Його використання допомагає підтримувати розвиток stocks.com.ua без додаткових витрат для вас.
Схожі індикатори
Показник сам по собі нічого не вирішує
Probability ITM & Probability of Touch має сенс лише в контексті — разом з іншими метриками, галуззю та історією компанії. У закритому клубі — мої живі угоди, розбори компаній, огляди ринку і спільнота, яка розбирається.
- ✓ Живі угоди в приватному каналі
- ✓ Аналіз компаній
- ✓ Огляд ринку
- ✓ Комʼюніті інвесторів