Завантаження...

Страх і жадібність

42 Страх

S&P 500

7,718.60 -0.38%

Ф'ючерс S&P 500

7,715.00 -0.51%

Dow Jones

53,414.25 -0.51%

Nasdaq Composite

26,506.99 -0.29%

Nasdaq 100

29,544.15 +0.21%

Ф'ючерс Nasdaq 100

29,527.00 +0.01%

Russell 2000

2,975.65 +0.25%

VIX

14.53 +1.47%

DAX

26,046.40 +0.17%

FTSE 100

10,831.09 0.00%

Euro Stoxx 50

6,392.93 +0.16%

Nikkei 225

65,020.94 +1.26%

Назад до бібліотеки
ETF та фонди Домiцiль

Домiцiль фонду та податок на дивіденди

Опис

Домiцiль — країна реєстрації фонду. Вона визначає, скільки податку фонд втрачає на дивідендах від акцій усередині себе, ще до того, як гроші дійдуть до вас.

Цей «прихований» податок часто перевищує комісію фонду, але його не показують у TER.

Формула

Загальні втрати = TER + Податок у фонді на дивіденди + Ваш податок при отриманні

Інтерпретація

  • Ірландія має угоду зі США: фонд платить 15% податку на американські дивіденди замість стандартних 30%.
  • Люксембург такої пільги не має — на американських акціях фонд втрачає 30%.
  • При дивідендній дохідності 2% різниця між 15% і 30% коштує 0,3% на рік — у 4 рази більше за типовий TER.
  • Домiцiль видно з перших двох літер ISIN: IE — Ірландія, LU — Люксембург, US — США.

Застосування

  • Вибір ірландського фонду для експозиції на ринок США.
  • Пояснення, чому два однакові за TER фонди дають різну дохідність.
  • Оцінка повної вартості володіння фондом, а не тільки комісії.

Приклад

Фонд на S&P 500 з дивідендною дохідністю 1,5%:

• Ірландський (IE): втрата 1,5% × 15% = 0,225% на рік

• Люксембурзький (LU): втрата 1,5% × 30% = 0,45% на рік

Різниця 0,225% на рік при однаковому TER 0,07% — тобто прихований податок утричі дорожчий за саму комісію.

💡 Потрібні розширені дані та Fair Value? InvestingPro надає повний доступ до професійної аналітики — за цим посиланням отримаєте знижку 15%.

Це афілійоване посилання. Його використання допомагає підтримувати розвиток stocks.com.ua без додаткових витрат для вас.

Спробувати зі знижкою 15%

Схожі індикатори

TER

Expense Ratio (TER, комісія фонду)

ETF та фонди UCITS

UCITS (Європейські фонди)

ETF та фонди Tracking Difference

Tracking Difference (Відставання від індексу)

ETF та фонди Реплікація

Фізична vs синтетична реплікація

ETF та фонди
Закритий клуб

Показник сам по собі нічого не вирішує

Домiцiль фонду та податок на дивіденди має сенс лише в контексті — разом з іншими метриками, галуззю та історією компанії. У закритому клубі — мої живі угоди, розбори компаній, огляди ринку і спільнота, яка розбирається.

  • ✓ Живі угоди в приватному каналі
  • ✓ Аналіз компаній
  • ✓ Огляд ринку
  • ✓ Комʼюніті інвесторів
Дізнатися більше